为贯彻落实好财政部关于“从企业入手看减税降费政策实施效果”的工作要求，上海监管局从实地出发，结合日常或专项工作，多角度收集情况数据，并从百家企业、上市公司、医药企业三个层次对2019年上半年减税降费政策措施的实施效果进行了专题分析。分析结果显示，从税费负担率（缴纳税费总额／营业收入）、企业所得税负担率（实际纳税额／利润总额）、增值税负担率（实际纳税额／营业收入）、社保负担率（实际缴费额／营业收入）等指标来看，更大规模减税降费产生了积极成效。 

　　一、减税降费对减轻企业负担、激发市场活力作用明显 

　　1.整体税费负担率持续下降。在2018年税费负担率已较2017年下降1.37个百分点的基础上，百家企业2019年上半年税费负担率2.97%，较2018年的3.65%继续下降0.68个百分点。 

　　2.减免税费额大幅增长。医药企业2018年减免税费额占当期缴纳税费总额的4.22%；2019年上半年减免税费额仅半年就较2018年全年增长45.38%，占当期缴纳税费总额的12.28%，较2018年全年上升8.06个百分点。 

3.增加现金流量，促进研发投入。减税降费减少经营活动的现金流出，经营活动产生的现金流量净额呈持续上升趋势，企业可以将更多自有资金用于研发支出。医药企业2018年和2019年上半年经营活动产生的现金流量同比增长14.33%、13.40%。现金流量改善之后，医药企业追加2018年研发项目预算投入13.63%。  

　　二、企业所得税负担率下降明显，研发费用加计扣除作用扩大 

　　1.企业所得税负担率下降明显。百家企业2019年上半年企业所得税负担率3.13%，较2018年的9.47%下降6.34个百分点。从2019年分季度看，上市公司二季度企业所得税负担率9.22%较一季度16.43%环比下降7.21个百分点。 

　　2.研发费用加计扣除作用扩大。2018年起，研发费用加计扣除比例由50%提高至75%，仅此一项，自2018年至2019年上半年，医药企业累计减少企业所得税占实际缴纳企业所得税的4.16%。 

　　三、重点行业增值税税负明显降低，医药企业增值税负担率呈下降趋势。 

　　1.增值税负担率下降，重点行业增值税税负明显降低。百家企业2019年上半年增值税负担率1.12%，较2018年下降2.19个百分点。特别是自2019年4月1日起将交通运输业、建筑业等行业的增值税税率从10%降至9%，交通运输业上市公司增值税负担率从一季度的5.71%下降到二季度的0.67%、建筑业上市公司增值税负担率从一季度的8.12%下降到二季度的1.85%，实现了这两个行业增值税税负明显降低的预期目标。 

　　2.医药企业增值税负担率呈下降趋势。增值税适用税率自2019年4月1日从16%下降到13%后，医药企业增值税负担率从2018年全年的11.17%下降到2019年一季度的9.46%、二季度的8.95%，分别下降1.71个百分点和0.51个百分点。自2018年至2019年上半年累计减少增值税占实际缴纳增值税的6.23%。 

　　四、社保负担率略有下降，降低社保费率综合方案初显成效 

　　1.社保负担率及各项社保费负担均略有下降。百家企业2019年上半年社保负担率1.72%，较2018年下降0.59个百分点。从2019年分季度看，上市公司二季度社保负担率1.42%，较一季度的1.50%下降0.08个百分点，其中：基本养老保险费占营业收入的0.67%，较一季度的0.72%下降0.05个百分点；基本医疗保险费占营业收入的0.35%，较一季度的0.37%下降0.02个百分点；住房公积金占营业收入的0.39%，较一季度的0.40%下降0.01个百分点；工伤、失业、生育保险其他法定社会保险占营业收入的0.16%，较一季度的0.89%下降0.73个百分点。 

　　2.降低社保费率初显成效。随着《降低社会保险费率综合方案》2019年5月1日起实施，医药企业2019年5-6月可减少社保费占当期实际缴纳社保费的5.96%。